1 апреля. RUSBONDS.RU - ФПК "Гарант-инвест" допустила технический дефолт по выплате 13-го купона облигаций серии 002Р-08 на сумму 44,4 млн руб., сообщил эмитент.

Накануне компания ушла в первый дефолт – по выкупу бондов серии 002Р-07 в рамках оферты. Объем неисполненных обязательств – 2,833 млрд руб. До этого "Гарант-инвест" уже допустил три техдефолта.

Причина неисполнения обязательств – "неблагоприятная рыночная конъюнктура, в частности, существенный рост ключевой ставки ЦБ РФ в течение 2024 года".

"Гарант-инвест" еще после первого техдефолта сообщил о невозможности исполнить обязательства по предстоящим процентным платежам и офертам по остальным выпускам облигаций. Сейчас компания прорабатывает возможные варианты реструктуризации всех находящихся в обращении выпусков, среди которых называет изменение сроков исполнения обязательств и условий по бондам, продажу принадлежащих эмитенту объектов коммерческой недвижимости, а также "использование иных инструментов, в том числе акционерного капитала эмитента, предоставляющих потенциальный equity upside для держателей облигаций".

Эмитент обещает "вне зависимости от обстоятельств и неблагоприятной рыночной среды" приложить "все возможные усилия для нахождения оптимального решения для удовлетворения всех обязательств перед держателями облигаций".

Компания планирует опубликовать предлагаемые условия реструктуризации в течение 30 рабочих дней с 14 марта.

АО "Коммерческая недвижимость ФПК "Гарант-инвест" – группа компаний, специализирующихся на инвестициях и девелопменте коммерческой недвижимости. Портфель недвижимости включает районные торговые центры и офисное здание в центре Москвы, а также строящийся МФК Westmall. В настоящее время в обращении находятся 5 выпусков биржевых бондов компании на общую сумму 10,5 млрд руб.

В конце декабря банк "Гарант-инвест", связанный с ФПК через бенефициара, лишился лицензии. ЦБ тогда сообщил, что в ходе внеплановой ревизии наличных денежных средств в хранилище ценностей банка была выявлена "крупная недостача".

В тот же день доходности всех 6 выпусков облигаций ФПК "Гарант-инвест" взлетели. Президент ФПК Алексей Панфилов, комментируя ситуацию с бондами, заявил, что коммерческая недвижимость группы – отдельный от банка бизнес, который генерирует устойчивый арендный поток. "Я хочу заверить всех наших партнеров в исполнении всех обязательств со стороны ФПК "Гарант-Инвест", – заявил тогда Панфилов.

Рейтинговое агентство НКР снизило кредитный рейтинг ФПК «Гарант-Инвест» и облигаций эмитента с BBB.ru до D.

Двухлетний выпуск серии 002Р-08 объемом 3 млрд руб. компания разместила в марте 2025 года по ставке 18% годовых. По займу предусмотрена оферта с исполнением 6 февраля 2026 года (в 716-й день с даты начала размещения) по цене, обеспечивающей инвестору возврат долларового эквивалента инвестиций с доходностью 7% годовых в долларах США.