24 июля. RUSBONDS.RU - АО "Коммерческая недвижимость финансово-промышленной корпорации "Гарант-Инвест" сообщила на ленте раскрытия информации о начале процедуры зачисления акций владельцам облигаций серии 002Р-07.

Согласно условиям реструктуризации, "Гарант Инвест" перечислит владельцам облигаций, поддержавшим реструктуризацию и проголосовавшим "за" по всем вопросам повестки дня общего собрания владельцев бондов соответствующей серии, 0,5 акции на каждую облигацию. Владельцы облигаций, не поддержавшие реструктуризацию и не голосовавшие "за" по всем вопросам повестки дня, получат в 10 раз меньше, то есть 0,05 акции на каждую облигацию.

Эмитент сообщил, что 24 июля 2025 года было подписано соглашение о новации обязательств компании по облигациям, что позволяет приступить к запуску процедуры зачисления акций по бондам серии 002Р-07. Срок зачисления акций составит 6 месяцев с момента подписания новации.

Агентом оферента по распределению акций эмитента в рамках реструктуризации назначена ИК "Фонтвьель".

Как сообщалось ранее, несколько дней назад владельцы облигаций ФПК "Гарант-инвест" серии 002Р-07 приняли условия реструктуризации, предложенные компанией. Московская биржа зарегистрировала изменения в решении о выпуске ценных бумаг, предусматривающие установление даты погашения облигаций 30 июля 2030 года; выплату за 24-й купонный период дохода, рассчитанного исходя из процентной ставки 0,1% годовых; ежемесячную выплату с 1 января 2026 года купонного дохода, рассчитанного исходя из процентной ставки 10% годовых.

Напомним, что ФПК "Гарант-инвест" в апреле подготовила единые условия реструктуризации шести серий облигаций, находящихся в обращении (002Р-05 – 002Р-10). В частности, компания предложила: погасить 100% номинала всех выпусков 30 июля 2030 года, снизить ежемесячную ставку купонов, начисляемую с 1 января 2026 года, до 10% годовых, а в качестве компенсации за невыплаченные в 2025 году купоны, а также "нерыночную" процентную ставку (с 2026 года) распределить владельцам облигаций до 21% от уставного капитала за счет передачи обыкновенных акций эмитента.

Причем владельцы облигаций, поддержавшие реструктуризацию, должны получить по 0,5 акции на каждую облигацию, а не поддержавшие/не голосовавшие – по 0,05 акции на каждую облигацию.

Для утверждения реструктуризации необходимо провести общие собрания владельцев облигаций всех выпусков (ОСВО), а требуемый кворум для принятия решения составляет 75% +1 от общего количества облигаций каждого из выпусков, находящихся в обращении.

Предполагалось, что в повестку дня ОСВО войдут следующие пункты: внесение изменений в решение о выпуске в части ставок и сроков выплаты купонов, сроков погашения облигаций, ковенантного пакета; утверждение соглашения о новации (невыплаченные купоны меняются на акции); отказ от права требовать досрочного погашения/приобретения облигаций.

Компания также обозначила сроки проведения собраний: шесть выпусков планировалось разделить на 3 пула по 2 выпуска в каждом. Сообщалось, что информация об ОСВО по облигациям в пуле 2 и 3 будет предоставлена после проведения ОСВО по первому пулу.

В первый пул вошли бумаги серий 002Р-06 и 002Р-10: сбор бюллетеней по ним прошел с 21 по 30 апреля 2025 года, примерные сроки регистрации изменений в решениях о выпуске – июнь 2025 года, а поставка акций владельцам облигаций – после регистрации изменений, начиная с конца июня 2025 года.

Второй (бонды серий 002Р-05, 002Р-07) и третий (серий 002Р-08, 002Р-09) пулы планировалось провести до конца лета 2025 года.

"Гарант-инвест" 14 марта вслед за первым техдефолтом по облигациям сообщил о невозможности исполнить обязательства по предстоящим процентным платежам и офертам по остальным выпускам. Причиной неисполнения обязательств по бондам компания называет неблагоприятную рыночную конъюнктуру, в частности существенный рост ключевой ставки ЦБ РФ в течение 2024 года.

В настоящее время в обращении находятся 6 выпусков биржевых бондов компании на общую сумму 14,5 млрд рублей.

АО "Коммерческая недвижимость ФПК "Гарант-инвест" – группа компаний, специализирующихся на инвестициях и девелопменте коммерческой недвижимости. Портфель недвижимости включает районные торговые центры и офисное здание в центре Москвы, а также строящийся МФК Westmall.

В конце декабря 2024 года банк "Гарант-инвест", связанный с ФПК через бенефициара, лишился лицензии. ЦБ тогда сообщил, что в ходе внеплановой ревизии наличных денежных средств в хранилище ценностей банка была выявлена "крупная недостача". В тот же день доходности всех 6 выпусков облигаций ФПК "Гарант-инвест" взлетели. Президент ФПК Алексей Панфилов, комментируя ситуацию с бондами, отметил, что коммерческая недвижимость группы – отдельный от банка бизнес, который генерирует устойчивый арендный поток. "Я хочу заверить всех наших партнеров в исполнении всех обязательств со стороны ФПК "Гарант-Инвест", – заявил тогда Панфилов.

Рейтинговое агентство НКР снизило кредитный рейтинг ФПК "Гарант-Инвест" и облигаций эмитента с BBB.ru до D.