24 марта. RUSBONDS.RU - ПАО "КАМАЗ" завершило размещение "фикса" серии БО-П22 объемом 1 млрд рублей и флоатера серии БО-П21 объемом 500 млн рублей, сообщила компания на ленте раскрытия информации.
"КАМАЗ" 19 марта собрал заявки на два выпуска двухлетних облигаций. Общий планируемый объем займов составлял 5 млрд рублей, по ним будут выплачиваться ежемесячные купоны.
Ставка купонов "фикса" установлена на уровне 16% годовых, ей соответствует доходность к погашению в 17,23% годовых. Спред к ключевой ставке ЦБ по флоатеру установлен в размере 375 б.п. Купоны по флоатеру будут определяться как сумма доходов за каждый день купонного периода исходя из ключевой ставки Банка России + спред.
Организатором и агентом по размещению выступил Совкомбанк.
С учетом последних размещений в настоящее время в обращении находится 11 биржевых выпусков облигаций компании на 55,25 млрд рублей и 9 выпусков классических бумаг на 35 млрд рублей.
АКРА 18 марта, накануне сбора заявок на облигации, понизило кредитный рейтинг ПАО "КАМАЗ" с AA-(RU) до А(RU), сохранив стабильный прогноз. "Понижение кредитного рейтинга компании обусловлено ухудшением рентабельности операционной деятельности и соответствующим уменьшением FFO до чистых процентных платежей, что привело к снижению оценок за долговую нагрузку и обслуживание долга", - говорилось в релизе. По оценкам АКРА, кредитный портфель "КАМАЗа" на конец 2025 года увеличился на 21% и составил около 276 млрд рублей, а средневзвешенное отношение общего долга к FFO до чистых процентных платежей за период с 2024 по 2029 год увеличилось до 7,4х.
ПАО "КАМАЗ" - крупнейший российский производитель тяжелых грузовиков. Чистый убыток ПАО "КАМАЗ" по РСБУ за 2025 год вырос в 11 раз, до 37 млрд рублей.